湖州绿金

一、案例背景

2017 年，湖州市成功获批成为全国首批绿色金融改革创新试验区。标准是绿色金融改革创新的基石，而彼时绿色金融缺乏统一的融资主体绿色属性认定标准，导致金融机构难以精准识别企业的绿色属性，因此，湖州市亟须建立一套权威、可比的评价体系用以支撑绿色金融改革创新工作。

ESG 是衡量企业可持续发展核心竞争力的重要标尺，构建融资主体 ESG 评价规范不仅有助于金融机构识别融资主体的绿色属性和评估其长期价值，还能识别和管理风险。然而传统的 ESG 评价体系多适用于上市公司和大型企业，而湖州以中小微企业为经济主体，这类企业因数据不完善、数据碎片化，难以用现有评价方法进行评价，陷入“普惠金融不够绿，绿色金融不普惠”的困境。与此同时，ESG 评价涉及指标多，信息量大，金融机构限于技术能力和数据资源，难以自主构建 ESG 评价模型，导致绿色金融业务推进缓慢。而且，人工尽职调查成本高、效率低，严重影响金融机构开展绿色金融业务，从而影响了绿色金融的规模化发展。

为了解决上述痛点问题，湖州市自 2018 年起率先探索融资主体 ESG 评价体系建设，出台了首个融资主体ESG 评价体系 / 模型，作为绿色融资主体的评价规范。历经多轮迭代，ESG 评价体系已经升级至 5.0 版本，并通过数字化应用评价体系，建立 ESG 评价系统，金融机构基于企业 ESG 评价结果开展产品创新和风险管理，构建起“标准引领、数字赋能、政企协同、全链应用”的特色模式，有效破解了绿色融资主体识别难、小微融资信息不对称、金融资源配置精准度不足等痛点，为全国绿色金融改革提供了可复制的“湖州经验”。

二、主要做法：构建“模型-数字-应用”三位一体体系

湖州以问题为导向，通过评价体系 / 模型迭代、数字赋能和场景落地，逐步完善 ESG 评价的全链条运作机制，形成了可操作、可落地的实践路径。

1 建立创新融合的指标体系

湖州 ESG 评价模型 5.0 版采用“国际标准 + 区域特色”的双重架构。一方面对标 PRI（负责任投资原则）及 ISSB（国际可持续发展准则理事会）准则要求，借鉴国际主流 ESG 评级机构的方法，从环境影响、社会责任、公司治理三个维度，构建了涵盖 11 个一级指标、30 个二级指标、51 个三级指标体系，全面覆盖企业在环境、社会和治理方面的关键议题。

另一方面，结合国家战略和区域发展特色，引入特色指标。在环境维度突出“双碳”目标导向，引入“碳效码”和碳账户的相关指标，量化评估企业碳排放情况及敏感度；在社会维度体现共同富裕、乡村振兴导向，设置弱势群体雇佣、对口帮扶等指标。在治理维度，纳入浙江省亩均效益指标。评价模型对指标赋予不同的权重和得分系数，用于识别融资主体“绿”与“非绿”。同时按照得分高低，将融资主体划分为“非绿、浅绿、中绿、深绿”四个等级。

2 构建分类评价模型

结合不同行业特性开展分类评价，针对性调整各行业指标体系与权重分配，进一步提升评价精细度。湖州搭建了覆盖工业、农业、建筑业和服务业四大行业 ESG 评价模型，在工业行业纳入转型计划实施、废水废气排放、固体废弃物等环境风险管理指标；在建筑业 ESG 模型中则引入绿色设计、绿色建材、绿色施工等认证指标，引导建筑企业绿色低碳发展。

3 持续迭代，优化评价体系

湖州自 2018 年发布 1.0 版本以来，持续优化评价体系，于 2024 年推出改进后的融资主体 ESG 评价 5.0 版本。基于对企业样本开展实证检验，针对试运行中发现的问题，湖州对指标设计和权重进行调整，持续优化评价体系。同时，湖州创新推出企业举证机制，针对不同行业提供专项举证指标和材料清单。例如针对工业企业，提供绿色供应链、环境风险管理等 10 项举证指标，并列出相应的举证材料清单，指导企业便捷举证、精准举证。通过企业举证，发现评价模型的问题，并进行优化。

4 打造 ESG 数字化评价体系

依托湖州数字化治理优势，构建 ESG 评价数字化系统，实现“数据 - 评价 - 应用”的全流程线上化：

一是进行多源数据融合：评价系统归集环保、经信等 24 个部门的政务数据，建立金融数据引擎，实现企业非财务数据的自动归集与清洗。

二是智能评价运算：历经多个版本迭代后，实现了对 ESG 评价指标 100% 自动化计算，自动生成企业ESG 评价报告，大幅降低企业 ESG 信息披露成本。第五代系统已实现工业、农业、建筑业、服务业四大行业的分类智能评价。

三是便捷查询接口：通过湖州绿色金融综合服务平台，金融机构可实时调用评价结果，配套生成企业 ESG 二维码和评价报告，大幅降低尽调成本。

5 建立全场景应用传导机制

将评价结果深度嵌入金融服务与政策支持体系，形成“评价 - 激励 - 转型”的正向循环：

认定绿色主体：将 ESG 评价体系应用于绿色企业的认定，采用“ESG 评分 + 绿色属性判定”相结合方式，对企业进行绿色认定，并建立绿色企业库。截至 2024 年末已为 873 家绿色企业完成认证。

评价结果与政策激励直接挂钩：在市政府出台的绿色金融 2.0 政策中，将企业 ESG 评级结果与绿色普惠贷款贴息挂钩，对达标企业给予贴息支持。

赋能金融产品创新：ESG 评价结果被广泛纳入金融机构业务流程和产品设计中。银行将评价结果纳入信贷流程，以此作为风险管理和提供金融服务的依据。例如工商银行湖州分行将 ESG 评分纳入企业准入、贷款申请、客户分层会诊等环节。湖州银行创新推出 ESG 绿色小微快贷，将 ESG 评价与小微企业信用评级模型融合。交通银行湖州分行创新开发并成功发放“ESG 可持续发展贷”，将 ESG 评分纳入企业贷款利率价格调节机制。

三、主要成效：经济、生态与示范效益三赢

湖州 ESG 评价体系实施以及数字化应用以来，有效引导金融资源向绿色低碳领域集聚，实现了经济发展与生态保护的协同共进，示范效应持续凸显。

1 绿色金融规模实现跨越式增长

截至 2024 年末，湖州绿色信贷余额从 2017 年的 369.5 亿元跃升至 4098.79 亿元，年均增速达 41%，占全部贷款比重超 33%，高于全国平均水平近 20 个百分点。基于 ESG 评价的绿色普惠贷款累计授信超 6300 亿元，惠及 4.8 万家中小微企业和农企。

2 企业绿色转型成效显著

一方面，通过 ESG 评价结果与融资服务和补贴挂钩，企业获得融资的便利度和可获得性显著提升。截至2024 年，湖州市就为 873 家 ESG 表现优秀的绿色企业提供贴息资金 7631 万元，有效降低了企业转型的融资成本。同时，ESG 评价体系有效推动传统高耗能产业升级。至 2024 年，化纤、纺织等高碳行业获得 565.5 亿元转型信贷支持，累计减碳 106.7 万吨。通过“保险 + 服务 + 监管 + 信贷”闭环模式，749 家环境高风险企业实现污染责任险全覆盖，企业环境信用优良率从 62% 提升至 91%。

3 融资效率与风险管控双提升

数字化评价使银企对接平均响应时间从 2.7 天压缩至 1.4 天，客户经理尽调工作量减少 60%。同时，ESG评价对信贷违约的预测效果显著，2024 年，湖州市绿色贷款不良率仅 0.14%，信贷资产质量位居全省第一。

4 示范引领效应凸显

作为全国首批 ESG 综合标准化试点，湖州 ESG 评价体系已成为小微企业 ESG 评估的标杆范例，全国已有多个省份借鉴湖州模式，逐步构建起符合地方特色的 ESG 评价体系与数字化平台，充分印证了“湖州经验”在全国范围内的示范价值与推广意义。

四、亮点：多维创新特色标杆

1 国际标准与区域特色有机结合

在 ESG 指标设计上实现“双结合”，既参照 PRI 和 ISSB 国际准则建立评价体系，同时又融入碳账户、“亩均效益”等湖州特色指标，使评价结果既符合地方发展需求，又具备国际可比性。这种“国际化视野 + 本土化创新”的设计，为区域 ESG 标准建设提供了参考范式。

2 小微导向与标准突破的双重引领

作为全国首个区域性融资主体 ESG 评价体系，湖州率先将评价范围下沉至小微企业，通过“公共数据替代企业填报”“空值智能填充”等技术手段，解决了小微数据缺失难题。2024 年其小微企业 ESG 评价标准成功入选全国首批 ESG 综合标准化试点，成为全国小微 ESG 评价的标杆范本。

3 数字赋能与动态迭代的技术支持

依托湖州一体化公共数据平台，构建起“数据归集 - 智能评价 - 实时更新”的数字化闭环，实现 2.2 万余家企业评价全覆盖，评价效率较传统人工模式提升 10 倍以上。评价体系保持年均一次的迭代速度，5.0 版本更是实现从“全域通用”到“行业定制”的跃升，评价精准度显著提升。

4 政企协同与全链应用的生态构建

创新形成“政府建标准、数据部门供数据、金融机构做产品”的协同机制。政府主导标准制定与平台建设，数据部门打通信息壁垒，金融机构基于评价结果开发 50 余款“碳系列”产品，形成覆盖信贷、保险、债券的全品类绿色金融产品体系，构建起风险共防、利益共享的生态网络。

五、总结

湖州融资主体 ESG 评价体系的探索，本质上是通过标准创新破解绿色金融“识别难、落地难、普惠难”的系统性实践。其核心经验在于坚持“问题导向建标准、数字赋能提效率、政企协同促应用”，既立足湖州“两山”转化实践植入本土基因，又对标国际规则提升标准通用性。随着 5.0 版本的落地，湖州正进一步打通“数据 - 评价 - 融资 - 转型”的价值链条，为中国式现代化的绿色金融支撑路径提供持续更新的实践样本。